1月，中國銀監(jiān)會召開2017年全國銀行業(yè)監(jiān)督管理工作會議，要求嚴治互聯(lián)網(wǎng)金融風險，繼續(xù)推進P2P網(wǎng)絡(luò)借貸風險專項整治。我國網(wǎng)貸行業(yè)在監(jiān)管的強降雨中迎來第10個年頭。

去年8月《網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機構(gòu)業(yè)務(wù)活動管理暫行辦法》出臺，為避免對網(wǎng)貸行業(yè)造成較大沖擊，作出了12個月過渡期的安排。如今過渡期已近過半，合規(guī)成為硬性標準，大小平臺間呈現(xiàn)出更加明顯的分化之勢。

市場份額向大平臺集中

第三方數(shù)據(jù)顯示，就網(wǎng)貸2016年12月的成交額來看，前50家平臺的累計成交額為1447.5億元，與11月份成交額相比環(huán)比增長19.97%，占比12月行業(yè)總成交額的62.78%。

目前，網(wǎng)貸行業(yè)正常運營的平臺總數(shù)量約為2500家，也就是說，占平臺總數(shù)2%的前50家大平臺，占據(jù)了超過6成的市場份額。

“中小平臺業(yè)務(wù)量較小、知名度不高、大多還處在虧損運營的階段。嚴格的監(jiān)管及監(jiān)管帶來的合規(guī)成本，將使中小平臺在與大平臺的競爭中徹底喪失優(yōu)勢，變得更加難以生存。”一位業(yè)內(nèi)人士表示。

從2016年全年的數(shù)據(jù)來看，市場份額還有進一步向大平臺集中的趨勢。據(jù)《“網(wǎng)貸雙百”報告》中不完全統(tǒng)計，2016年至少有24家平臺成交額超過100億元，金額共計6485億元，約占行業(yè)總成交額的33%；11家平臺年交易額超過200億元，總交易額4696億元，占到了24%。

與中小平臺相比，大平臺在通過監(jiān)管檢驗后，市場擴張的勢頭愈發(fā)迅猛。拍拍貸近日公布的年報數(shù)據(jù)顯示，其平臺2016年共有2308.63萬用戶新注冊，成交額198.78億元，同比增長超過250%，兩倍于網(wǎng)貸行業(yè)整體增速（網(wǎng)貸之家《P2P網(wǎng)貸行業(yè)2016年年報簡報》顯示，2016年全年網(wǎng)貸行業(yè)成交量相比2015年增長110%）。

“據(jù)我們觀察，網(wǎng)貸市場中不合規(guī)和效率低的現(xiàn)象仍然大量存在。隨著過渡期整改的深入，大平臺的網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)和規(guī)模效益會越來越明顯，未來很有可能形成20%平臺占據(jù)80%市場的‘二八’格局。”拍拍貸CEO張俊表示。

服務(wù)更廣泛人群成網(wǎng)貸發(fā)展關(guān)鍵

日光之下無新事，互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的馬太效應(yīng)不斷應(yīng)驗。以國內(nèi)電商行業(yè)為例，淘寶和京東兩家大平臺，如今占據(jù)著超過80%的市場份額，成為了難以被輕易挑戰(zhàn)的對象。

網(wǎng)貸行業(yè)的大平臺，正通過做大成交額朝此目標努力。宜人貸高管此前透露，從2016年三季度財報數(shù)據(jù)情況看，宜人貸2016全年預(yù)計促成借款總額為197.5億至200億元，相比2013年的全年交易規(guī)模約2億元，短短3年規(guī)模增速近百倍。

不過，除了關(guān)注成交額外，更多的平臺開始把目光轉(zhuǎn)向拓寬服務(wù)人群。因在監(jiān)管辦法限額規(guī)定出臺后成長受限，主營業(yè)務(wù)為企業(yè)貸的平臺紛紛轉(zhuǎn)型，與個人借款平臺搶占消費金融風口。與企業(yè)貸不同，消費金融需求相對長尾、多元，也要求著更高的服務(wù)能力。

如何為更廣泛的人群提供服務(wù)，成為網(wǎng)貸行業(yè)未來發(fā)展的關(guān)鍵。這需要平臺在借款人的范圍、數(shù)量和借款額度間取得平衡。根據(jù)監(jiān)管規(guī)定，同一自然人在單個平臺的借款上限為20萬。假設(shè)一個平臺全年成交額為200億元，以人均借款20萬計算，該平臺需服務(wù)10萬借款人；以人均借款5萬計算，則需服務(wù)40萬借款人。

服務(wù)借款人的數(shù)量與能力，決定了平臺能否分享到消費金融的巨大蛋糕，亦成為平臺金融科技水平的標志。數(shù)據(jù)顯示，2016年成交額近200億的拍拍貸，全年共服務(wù)了338萬借款人，借款人數(shù)量占到了行業(yè)借款人總數(shù)的38.58%（網(wǎng)貸之家《P2P網(wǎng)貸行業(yè)2016年年報簡報》顯示，2016年網(wǎng)貸行業(yè)借款人數(shù)約為876萬人）。此外，平臺2016年98%以上的借款都集中在1萬元以內(nèi)。

拍拍貸近200億成交額、借款人數(shù)量占行業(yè)近4成的背后，還有更多與用戶緊密相關(guān)的成果和數(shù)據(jù)。據(jù)了解，2016年，拍拍貸魔鏡風控系統(tǒng)獲得了上海金融創(chuàng)新獎，借款速度提升了1倍，80/90后借款人占比達到85.22%……

達到監(jiān)管要求后，發(fā)展金融科技、提升服務(wù)能力，已成為大平臺的共識。“未來，所有的金融都會跟技術(shù)、數(shù)據(jù)相結(jié)合。”張俊表示，“大平臺不只意味著市場占有率高，更意味著推動金融門檻降低，讓更多、更廣泛的人群享受到金融服務(wù)。”